我國(guó)首部《“三農(nóng)”互聯(lián)網(wǎng)金融藍(lán)皮書》近日在京發(fā)布�！端{(lán)皮書》指出，以網(wǎng)絡(luò)借貸為代表的互聯(lián)網(wǎng)金融手段，將成為緩解中國(guó)“三農(nóng)”金融供給短缺問(wèn)題的主要出路。

　　據(jù)了解，2014年“三農(nóng)”領(lǐng)域的貸款投入需求約8.45萬(wàn)億，其中金融缺口達(dá)3.05萬(wàn)億，“三農(nóng)”金融有效供給嚴(yán)重不足。據(jù)中國(guó)社科院調(diào)查顯示，在中國(guó)農(nóng)村，16.8%的人認(rèn)為需要錢，56.8%的人表示資金很緊張，農(nóng)戶認(rèn)為農(nóng)村貸款不便利的占到69.6%。

　　近兩年央行多次針對(duì)“三農(nóng)”領(lǐng)域定向降準(zhǔn)，每年的中央一號(hào)文件都會(huì)重點(diǎn)關(guān)注“三農(nóng)”領(lǐng)域，2016年中央一號(hào)文件更是強(qiáng)調(diào)引導(dǎo)互聯(lián)網(wǎng)金融、移動(dòng)金融在農(nóng)村規(guī)范發(fā)展，同時(shí)要求積極探索農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)保單質(zhì)押貸款和農(nóng)戶信用保證保險(xiǎn)。

　　“三農(nóng)”金融風(fēng)險(xiǎn)高 少人問(wèn)津

　　中國(guó)社科院財(cái)經(jīng)戰(zhàn)略研究院互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟(jì)研究室主任李勇堅(jiān)表示，農(nóng)村金融發(fā)展環(huán)境較差，突出表現(xiàn)為貸款償還率低、壞賬率高。實(shí)地調(diào)研結(jié)果表明，在農(nóng)村一般的小額信貸不良率在5%左右，遠(yuǎn)高于商業(yè)銀行在城市地區(qū)的不良率（大約1%）。

　　數(shù)據(jù)顯示，一般金融機(jī)構(gòu)在農(nóng)村的不良貸款率約為城市的五倍。李勇堅(jiān)提到還有一個(gè)原因是因?yàn)閭鹘y(tǒng)金融的評(píng)估模型在“三農(nóng)”無(wú)法使用，因此盡管有三萬(wàn)億的金融缺口，商業(yè)銀行甚至農(nóng)村信用社等傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)仍然不愿意占領(lǐng)這個(gè)缺口。

　　同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)金融在農(nóng)村還面臨一些挑戰(zhàn)，中國(guó)人民大學(xué)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)與金融研究所常務(wù)副所長(zhǎng)、農(nóng)業(yè)與農(nóng)村發(fā)展學(xué)院博士生導(dǎo)師馬九杰認(rèn)為，相對(duì)于城市而言，農(nóng)村的 信息基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)不夠完善。同時(shí)農(nóng)民的交易習(xí)慣、對(duì)互聯(lián)網(wǎng)以及互聯(lián)網(wǎng)金融的認(rèn)知和理解、接觸和使用等方面都存在問(wèn)題。如果利用傳統(tǒng)渠道做金融服務(wù)，面對(duì) 分散的客戶，貸前調(diào)查、貸中審查、貸后管理都需要很高的成本。

　　尋求創(chuàng)新 開(kāi)辟新路徑

　　傳統(tǒng)的“三農(nóng)”金融面臨著高風(fēng)險(xiǎn)、高成本等問(wèn)題，讓人望而卻步。如今，情況似乎有所反轉(zhuǎn)。

　　“一個(gè)固定的銀行服務(wù)網(wǎng)點(diǎn)成本約200萬(wàn)，單筆貸款的運(yùn)營(yíng)成本約5000元，這種高成本在物理上限制了農(nóng)村金融的發(fā)展”，李勇堅(jiān)表示，互聯(lián)網(wǎng)金融能夠突破這種物理限制。

　　目前，很多互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)采取線上線下結(jié)合的模式。馬九杰認(rèn)為這種模式不管將來(lái)是通過(guò)加盟還是合伙制形式，目的是充分利用農(nóng)村的局部知識(shí)、社會(huì)網(wǎng)絡(luò)，通過(guò) 線下渠道相結(jié)合。它的好處是把城市里面的資金從資金端通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)融通，真正的資產(chǎn)端更多的還是利用目前農(nóng)村的局部知識(shí)和社會(huì)網(wǎng)絡(luò)。

　　除了提供金融服務(wù)，還需要進(jìn)行農(nóng)業(yè)推廣和提供農(nóng)業(yè)技術(shù)的使用，甚至農(nóng)產(chǎn)品(000061,股吧)的流通，包括農(nóng)產(chǎn)品的收購(gòu)，這樣才能夠保證金融服務(wù)的有效性。馬九杰說(shuō)，農(nóng)村多數(shù)產(chǎn)品并非交易完就結(jié)束，比如化肥、農(nóng)資等，待高產(chǎn)才會(huì)有收益，因而，互聯(lián)網(wǎng)金融必須提供更多跨界服務(wù)。

　　針對(duì)傳統(tǒng)模式成本高的問(wèn)題，馬九杰表示網(wǎng)上服務(wù)和信息積累后，將來(lái)依賴大數(shù)據(jù)提供服務(wù)也能降低成本。所以大數(shù)據(jù)的積累，供應(yīng)鏈金融的在線化，包括利用在線的互連網(wǎng)絡(luò)以及群體來(lái)開(kāi)發(fā)新的合作社或者互助金融，能夠打破原來(lái)局部知識(shí)的局部限制。

　　加強(qiáng)風(fēng)控

　　“所有傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)控制基本都是后置的，我們發(fā)現(xiàn)在新金融和互聯(lián)網(wǎng)金融時(shí)代，應(yīng)該把股權(quán)的模式做得更合理，把公司的架構(gòu)治理做得更合理�！币睚堎J董事長(zhǎng)王思聰對(duì)風(fēng)險(xiǎn)控制很是重視。

　　在風(fēng)險(xiǎn)控制方面，如果保險(xiǎn)公司能介入，可以一定程度提升相關(guān)“三農(nóng)”互聯(lián)網(wǎng)金融主體的信用等級(jí)，中國(guó)國(guó)際經(jīng)濟(jì)交流中心經(jīng)濟(jì)研究部部長(zhǎng)徐洪才對(duì)《中國(guó)保險(xiǎn)報(bào)》記者說(shuō)，如果農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)與保險(xiǎn)公司加強(qiáng)合作，也能有效預(yù)防金融借貸風(fēng)險(xiǎn)。

　　據(jù)了解，目前大部分互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)在“三農(nóng)”領(lǐng)域都采取了線下風(fēng)控模式，也就是走渠道下沉路線，采用線下貸前調(diào)查結(jié)合線上審批的O2O模式。

　　李勇堅(jiān)認(rèn)為，線下風(fēng)控的模式面臨成本高的問(wèn)題。調(diào)研發(fā)現(xiàn)，在“三農(nóng)”領(lǐng)域，線下貸前調(diào)查的成本高達(dá)5000元每筆，為城市的4-8倍。因而需要建立一個(gè)全 新的由下到上的風(fēng)控模型。目前很多金融產(chǎn)品不太適合農(nóng)業(yè)的需要，農(nóng)業(yè)金融產(chǎn)品靈活性有待進(jìn)一步提高。同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)金融本身不能改變農(nóng)業(yè)的高風(fēng)險(xiǎn)，只能發(fā)現(xiàn) 風(fēng)險(xiǎn)，現(xiàn)有的模型不符合農(nóng)業(yè)的需求，最后，必須把握風(fēng)控能力和成本之間的平衡。

　　“三農(nóng)”金融的高風(fēng)險(xiǎn)、高成本，導(dǎo)致這幾乎成了一塊無(wú)人愿意、無(wú)人敢涉獵的領(lǐng)域，如今通過(guò)創(chuàng)新尋找新模式，這片“蠻荒之地”已經(jīng)成了各路資金競(jìng)相追逐的藍(lán)海。

　　2013年余額寶的上線推動(dòng)了中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的業(yè)態(tài)。據(jù)悉，阿里、京東、蘇寧、宜信、1號(hào)錢莊等皆已開(kāi)始在“三農(nóng)”金融領(lǐng)域“跑馬圈地”。它們主要借助原有業(yè)務(wù)的渠道和資源優(yōu)勢(shì)，進(jìn)入“三農(nóng)”互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域。預(yù)計(jì)2016年將有一大批“三農(nóng)”互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)涌現(xiàn)。